Global Asset Management

AGRICULTURAL BANK OF CHINA : 농업은행 ( 601288.SH )

7.82 ▼ -0.08 (-1.01%)

2025-12-05

회사개요

설립	1951
회사명	AGRICULTURAL BANK OF CHINA
본사위치	베이징(北京)
업종	은행 - 국유 대형은행
주력사업	농촌 및 농업기업 금융지원 중심 은행업무
상장시장	상하이, 홍콩
상장일자	상하이(2010.07.15), 홍콩(2010.07.16)
특징	-삼농(농업∙농촌∙농민) 금융 지원 선도 -6대 국유은행 중 하나로, 자금력 3위 -높은 순이자마진 비율, 대손충당금 적립률 -수익률은 소폭 축소, 자산건전성은 개선

마지막 업데이트 : 2020년 10월 30일

'삼농' 금융 지원 위해 설립된 '중국농업은행'

농업발전 및 농촌건설 자금 지원을 위한 목적에서 탄생한 중국농업은행(中國農業銀行∙ABC)은 중국 당국이 매년 핵심정책으로 추진 중인 삼농(三農,농업∙농촌∙농민) 발전 목표를 실현하는 데 있어 중추적 역할을 해왔다.

중국농업은행은 중국공상은행(中國工商銀行∙ICBC), 중국건설은행(中國建設銀行·CCB), 중국은행(中國銀行∙BOC), 교통은행(交通銀行·BCM), 우정저축은행(郵政儲蓄銀行·PSBC)과 함께 중국을 대표하는 6대 국유은행으로 불린다.

농업은행은 1949년 신(新)중국 탄생 이후 설립된 국유 상업은행으로 6대 국유은행 중 창립역사와 자산 규모에서 모두 3위를 기록하고 있다.

글로벌 금융전문지 '더 뱅커'가 전세계 4000개 은행의 기본자본(Tier 1)비율·수익률 등을 기준으로 선정한 '2019년 전세계 1000대 은행' 순위에서 농업은행은 공상은행과 건설은행에 이어 3위를 차지했다.

농업은행은 설립 취지가 농촌과 농업기업에 대한 금융지원에 있는 만큼 '삼농' 업무에 강점을 보유하고 있다. 특히, 현(縣)지역 금융업무에 있어서는 대체 불가한 경쟁력을 보유하고 있다.

경제 펀더멘털(기초체력)의 압박과 자금 리스크에 대한 대응력을 강화해온 것은 농업은행이 오랜 기간 안정적 경영을 이어올 수 있었던 주요 이유 중 하나다.

농업은행은 오랜 기간 국유은행의 평균치보다 높은 수준의 순이자마진(NIM) 비율을 유지해 왔다. 올해 상반기 전세계적인 저금리 추세 속에 상반기 순이자마진은 2.14%로 지난해 대비 3bp(1bp = 0.01%) 하락했지만, 낮은 예금코스트의 강점을 바탕으로 여전히 동종업계대비 우수한 순이자마진 비율을 기록하고 있다.

상반기 대손충당금 적립률은 294.97%로 연초 대비 3.78%포인트 줄었지만, 여전히 동종업계 대비 높은 수준을 유지했다. 대손충당금 적립률은 부실여신에 대비한 대손충당금 적립 정도를 나타내는 비율로서, 금융기관의 신용손실 흡수 능력을 평가하는 지표로 활용된다.

코로나19 사태 여파로 상반기 수익률은 소폭 줄었으나, 자산품질 및 자산건전성은 연초 대비 개선되는 흐름을 보이고 있다.

올해 상반기 불량대출률은 1.43%로 연초 대비 3bp 늘었다. 다만, 같은 기간 연체대출률은 1.33%로 연초대비 4bp 줄었고, 요주의 여신 비율은 2.09%로 연초 대비 15bp 줄었다.

아울러 부채 구조를 살펴보면 예금이 차지하는 비중이 83.74%로 주를 이룬다. 이는 상장 은행의 평균치(지난해 상반기 기준 72.6%)와 국유은행 평균치(83.68%) 대비 여전히 높은 수준이다. 이는 농업은행이 비교적 안정적인 부채 구조를 띄고 있음을 보여준다.